存储芯片的这波超级周期，终是体现在大容量SSD上。
据NewDaily报道，三星、SK海力士和铠侠等核心存储玩家的SSD生产线正在满负荷运转，原因系AI服务器存储的需求远超预期，致使相关产品库存正在迅速消耗。其中，大容量SSD产品供货尤其紧张。据称，8TB SSD产品订单交付时间甚至已经排到了明年下半年。
SK海力士最新发布的财报似乎也印证了这一事实，其第三季度实现营业利润11.38万亿韩元，季度利润创下历史新高。该公司表示，计划扩大资本支出及产能，因为 2026年DRAM和NAND全系列产品的订单已被预订一空。
此前，存储产品供需失衡已在另一类非易失性存储上有所体现。根据TrendForce今年9月发布的报告，AI创造的庞大数据量正冲击全球数据中心存储设施，Nearline HDD（近线硬盘）已出现供应短缺，近线硬盘的交付周期已从原本的数周，急剧延长为52周以上。
供应短缺最终导致价格上涨，今年第三季度，西部数据已通知客户将逐步提高所有HDD产品的价格。该公司表示，配资炒股官网其存储产品组合中每种容量的需求都达到了前所未有的水平。
表象背后的逻辑在于，人工智能行业正站在从AI训练转向AI推理应用扩张的关键节点，使得冷数据（Cold Data）储存需求急剧攀升。过去，HDD凭借每单位储存容量的低成本优势稳居冷数据主流储存方案，但面对SSD更高的数据访问速度和节能水平，HDD的成本优势相形见绌，就连希捷和西部数据等老牌HDD厂商也开始缩减产线，转向以SSD为中心的业务布局。
除此之外，三星陆续推出基于PCIe 5.0接口的数据中心专用SSD，扩大与美国和欧洲主要云服务提供商的长期供应合同，并准备构建下一代300层NAND的量产系统。SK海力士通过其子公司Solidigm扩大其在北美数据中心市场的份额，并运营着一条专用于AI服务器的SSD生产线。
中信证券研报指出，在过去约3个季度的时间里，NAND保持相对较低的产能利用率水平，且海外存储原厂具有谨慎的资本支出预期。预计存储景气度将至少上行延续到2026年下半年，建议重视企业级SSD需求景气度，建议重点关注企业级产品进展快、涨价受益逻辑强的存储模组公司。
文章为作者独立观点，不代表鼎峰优配观点
- 上一篇：专业的股票配资官网 美国10年期国债收益率上涨3.5个基点至4.1278%
- 下一篇：没有了
相关文章
